专访盈利千万元的主观交易期货高手闲逸
参赛网名:闲逸、期海遨游等，广东省韶关人，2000年开始做股票，2010年接触期货，目前专职交易。手工主观交易者，波段操作，偶尔在盘中做日内短线，以技术分析为主，参考部分消息面信息。
获得的荣誉(部分):第十二届“蓝海密剑”中国对冲基金公开赛，荣获集团军组第三名，获得晋衔奖“少将”头衔;第十三届“蓝海密剑”中国对冲基金公开赛，荣获集团军组第一名，获得晋衔奖“上将”头衔;在大盘手网比赛中获得“盘圣”荣誉。
问
邓先生您好，您对交易有没有新的感悟和理解?您的交易理念和方法是否发生了一些变化?
答
要说新的感悟，可能有一些认知加深了，例如越来越感觉到资金管理、止损是非常重要的，就是说必须先生存、后发展，在保命的基础上把资金留住。期货市场的机会是始终都有的，不能急着挣钱，不是你想有机会就会有的，机会是慢慢等出来的，出来以后你再去把握机会。
交易理念的话，跟我原来的理念相比基本没什么变化，主要就是细节的把握，如果很用心去把握的话，可能就会把握得好一点。人可能到一定时候就会生成惰性，就没那么认真去操盘，主要是这些方面的问题。
问
据介绍，2000年，恰逢公司职工股上市，出于致富的梦想，您正式成为了一名股民，从此进入投资市场。做了20多年的投资，请问您最大的感受有哪些?
答
很早的时候，具体哪一年我忘记了，我就赚了第一桶金，那时候抓了一个股，可能翻了一倍多，那是初次做投资，赚了一笔钱，就觉
得好像金融市场的钱特别好赚，也坚定了自己做金融的信心。
后来，慢慢地发现这个市场不好做，把钱亏完了，亏完以后我就会反思，觉得这个市场的风险很大。要能真正长期挣到钱，还不是那么容易。所以说做投资，不能一开始就去专职做，首先工作上要有一定成就，在有一定经济积累的基础上，拿一部分钱去做比较适合。
问
据您介绍，当时受到武汉万群新闻的触动，于2010年进入期货市场，至今已有13年时间。在这13年时间中，您交易的方法和理念经历了怎样的变化?
答
原来可能就是按照股票做多的交易方法去做，还是以做多为主，但是慢慢发现，做多节奏比较慢，可能赚钱的速度慢一点。正好有段时间，期货有一些品种大跌，做空的机会更多。然后我就思考，大部分股民做期货，可能习惯做多，所以我应该反过来做空，这样可能更有机会，所以再往后面做空的比较多。
但是前几年，从2015年底开始，商品又从熊市进入牛市。我发现最终要赚到钱还是要顺应大趋势，小的细节处理就看个人能力，有时候处理得好可能挣钱，但是最终还是要以大方向为主，挣大钱就是要顺应大趋势。所以我现在的理念主要还是把握大趋势，再稍微把握点小的波段，这样来做。
我的方法并不固定，要根据市场变化灵活去变，理念就是以大趋势为基础，把握大趋势。
问
您于2010年开始接触期货，刚开始本金并不多，2014年后，每年都有较大金额的盈利，很快就盈利超千万元。请问您能在进入期货市场较短的时间内，做到比较稳定且大额的盈利，您认为主要是自身哪些方面做得比较好?
答
我觉得当时个人技术方面也算做得比较好，就是说把握这种波段理论，对每一个趋势，它走的那几个波段，我都研究得比较细、把握得比较好，所以那时候赚钱。当然，在认定一个趋势的基础上，你要有比较多的信心，但也要不断去论证，发现你判断的趋势错了的情况下，也要去改正。
所以我哪些方面做得比较好?我觉得主要就是把握趋势的能力，大的方向把握得比较好，然后资金管理、小的节奏也做得比较好，就是说小波段也做得可以。所以那时候资金上升就比较快。
问
据了解，您曾经是韶关市一家大型国有钢铁企业的职工，主要从事工业自动化方面的软硬件运维工作。请问在国有钢铁企业的工作经
验，对后期您做和钢材相关的期货品种，是否有一定的帮助?
答
做一项工作，你在工作中培养的一些逻辑思维、动手能力，还有在工作中承担责任的时候你的心理素质，对一个人的成长肯定都起作用。做期货心理素质是更重要的。你先工作，在工作中培养这种心理素质和解决问题的能力，善于思考和反思。如果没有这方面的经历，可能做期货时遇到情况你不会去灵活处理，也没有那种逻辑思维去处理。
所以说任何工作，只要肯动脑、善于思考，肯定都是有帮助的。
问
在国企工作比较稳定，而专职交易的压力会非常大。请问您在什么时候、什么样的情况下决定辞职，从而专职做交易?
答
辞职是因为我从2013年开始就稳定盈利，2014—2016年进入快速成长期，每年都挣两三百万元左右，我有了一定的资金积累，生活已经有了保障，在有保障的基础上，我觉得赚钱的自信心有了，而继续工作的话，可能不能更专心地去做自己的事，所以当时就决定辞职。
问
您表示主要想赚波浪理论中第三浪的行情钱。波浪理论相对来说没有那么精确和精细，请问您是否会考虑结合其他的技术分析，将交易模式更加精细化，从而在一定程度上降低账户资金曲线的波动性?
答
其他技术要重新研究，我可能也没那个心思去研究，我只能说把波浪理论运用得更好，从粗到细其实就是你解读这个波浪的能力提升，而且你要用心去解读的话，可能就把握得好一点。有时候出现问题，我觉得可能是交易没那么专心，有时候有些操作执行也不到位。比如你看好的某个品种，可能一波已经走到头了，但你还抱有侥幸心理，就没有严格执行波浪理论，所以回撤有时候就很大。
至于资金曲线的波动性，我一直都想把这个波动减小，但是一直没做到，所以说这个不是自己想不想的问题，而是能力毕竟还是有限的，需要以后慢慢提升，把波动性降低一点。
问
在您的交易体系中，一笔交易入场后如果出现亏损或者浮盈，您是如何止损止盈的?
答
我一般的入场思维是，首先结合大的趋势，在把握大趋势的基础上，在加速上行或者突破的情况下，我可能会倾向于重仓介入，如果回调没有破坏这个上升趋势的话，我一般不止损，但是回撤幅度比较大。我分析、来回论证以后，觉得这个方向有可能是我判断错误了，我可能就会先止损出来，或者先止损一半出来，然后如果趋势调整完，又按照我原来的预判去走的话，我会又把资金加回去。虽然有时候在高位加回去，但是还是以大方向为主。
我不设止盈，只能说去论证某一段行情是否快走完了，假如我做多，等上涨到一定阶段，我觉得短线已经上涨无力的情况下，就会先出来，然后进入下一轮，选择品种重新来过。我不会纠结于前面是做哪个品种，每一次都当作重新来过，就是这样。
问
据我们了解，您的交易模式主要是波段操作，偶尔盘中日内短线。请问您做日内短线的主要思路是怎样的?主要参考哪些方面?
答
我做短线其实也是按照波浪理论，只是参考的是日内分时线的波浪理论。操作当然要结合整个图形，判断它已经走到某个阶段。例如上涨到尾声的话，肯定就是在日内差不多走了两浪就赶紧先撤退，不要吃尾巴，有时候就是这样子。
不管是日内还是中线，其实总体就是用波浪理论，只是用的时间周期不同。具体要掌握的细节的东西说不清楚，如果真能掌握的话，那回撤是很小的，但很难做到，只能说尽量掌握好。
问
我们分析发现，您的展示账户长期交易胜率在55%左右，而纯技术面交易的胜率基本在40%左右。请问您能做到较高胜率的主要原因是什么?是否和参考了部分消息面信息有关?
答
消息面信息肯定要去参考。这个东西你要客观地去分析，如果是很好的消息，一个重大利好，盘面表现好像不够积极，力度不够，那你就要小心，可能它短线已经无力上涨，就像利好出尽，就是狂欢以后就相当于头部一样，就这个意思。
消息面信息只能做参考，最终也是以技术面为主，它有它的内在规律，消息面是配合技术面走的。
问
近几年期货市场的投资者结构变化比较大，投资者的专业度越来越高、越来越“内卷”。请问您是否感觉到，您的交易模式这几年业绩的曲折度比之前高?在这样的市场特征下，您是否会考虑对交易模式进行一定的优化?
答
我一直都在优化，只是真正要提升，可能也不是那么容易，跟做盘时候的专注度有关。我可能最近这两年专注度没那么大，有一定盈利以后，人就比较放松了，相对就不想那么苦。原来是时刻盯盘，认真盯盘，现在可能盯盘的时候看看电视，或者看看其他什么，就相对没那么认真盯盘，可能主要还是这个原因。原来我每一时刻大脑都在思考，都在解读行情，现在可能是偶尔看两眼，没那么认真解读盘面变化，那没有认真去解读的话，可能应变就没那么及时，主要还是自己不够专注认真。
问
2023年5月以前，您的账户盈利快速增长;5月中旬后，账户出现了比较大的回撤。请问您5月以前，主要是抓到了哪些品种的行情?5月中旬后，出现回撤的主要原因是什么?
答
5月之前主要是在4月抓住了一波化工下跌的行情，主要是纯碱、螺纹这些，最主要的还是纯碱，它一波大的下跌行情我抓住了，然后5月大跌以后它就进入调整期，但是调整完之后，我觉得它可能还有一波下跌，想着它再下跌抓一把以后，我就撤出。但是由于空单进场太早，且因始终认为它还会有一波下跌而继续持有，待纯碱后面出现了一波大的反弹，9月合约更是出现了一波大的牛市后，我不断割肉，虽然回撤很多，但是还是保住了命。
最主要原因就是这个趋势没判断好，没有预估到它的反弹幅度会这么大。
问
我们发现，您的账户在2021年以后，先后出现过3次金额比较大的回撤。请问较大金额的回撤对您的交易心态和士气是否会有一定的影响?出现回撤后，您是如何调整心态的?
答
对心理肯定有短暂的影响，可能有那么一两天偶尔觉得很郁闷，毕竟损失了那么多资金，但是郁闷的时候自己就会想，只要在资本市场，盈亏必然存在，失去了就只能重新再来。你再难受也不会有好的结果，只会有坏的结果，你自己认知到这个情况以后，就能很快调整心态，不把它当回事，就相当于一切重新来过。
所以说，调整心态主要就是提升认知。我认为如果这样做有利于我赚钱，或者有利于身心健康，那可以这样做。但是不好的心态，只会影响身心健康，不利于交易。你认知到这个问题以后，你就要调整，让自己的心情尽量好起来，不要纠结于这些东西。
所以就是说，若小的亏损不去在乎，慢慢大的亏损也不会太在意。现在盈亏对我来讲，可能影响基本不会有多大，可能是短暂的半天或者几个小时，当时郁闷一下，过后我就忘记了。就像国庆假期七天满仓，我基本上没有看过电脑，没有关注过，虽然满仓过节，但是我也不会过多关注，因为一关电脑，我就该干嘛就干嘛，交易的事我已经放在一边了，就不去关注了。
有句话叫活在当下，做什么事，你在做的时候，要认认真真做好，过后你就不要去纠结一些得失，这是一种心态。注重心态的修炼、认知的提升，才能慢慢培养出好的心态。
问
您的账户多年来隔夜仓位都比较重，不少时间隔夜仓位在90%以上。请问您敢于长期重仓的主要原因是什么?
答
因为我是顺大势，我对品种一般是顺势而为，虽然是重仓，但是分多个品种，不是单一品种。假如出现意外情况，我会及时先割肉，就是该止损的时候，我能做到止损，所以我敢于重仓。
问
您目前账户的资金量相对比较大，近一两年部分品种波动也明显增大，短期反转行情也比较多。在这样的情况下，请问您是否会考虑
适当降低仓位，从而心态更加放松地交易?
答
降低仓位倒是没有想过，只能说，不是很有把握的品种，仓位少一点，某一个很有把握的，就仓位重一点，资金基本上可能都会重仓、满仓，只是说品种多分几个。
至于心态放松的话，我基本上都处于放松状态，也没什么好紧张的，这种重仓交易已经成为一种习惯了，没觉得有什么压力。
问
我们分析发现，在不同阶段，您账户交易和持仓的主要品种
也不同。请问您选择交易品种的标准是什么?
答
一般首先选那些持仓量相对比较大的主流品种，然后就是趋势比较明朗的，在某一阶段出现比较好的趋势性，如果这种趋势属于震荡行情，不明朗，可能我会选择少持有一点。就是要选自己相对能看得懂的趋势，觉得自己比较能把握的趋势。所以标准主要还是趋势，自己能看懂、能把握，这是最主要的标准。
我建仓以后，假如行情跟我预判的相反的话，我可能就会去论证，觉得当时预判错了，我可能就会离场，就是说割肉离场也有可能，或者小盈离场。
问
据介绍，“技术决定成败，格局决定高度”是您的一句座右铭。请您详细阐释一下这句话在期货市场中的内涵。
答
技术决定成败，其实就是你做期货，你对这个技术掌握到一定水平，最终才可能有所收获，就是说盈利的概率会大一点，再加上你的心态稍微好一点，至少能保证小有盈利，不要说赚大钱。能否赚大钱最终是一个人的思想格局所决定的，要赚大钱你就要承担比较大的回撤风险，就像有句话叫“风险跟收益成正比”。你想挣大钱，自然你要承担的东西肯定更多，风险更大。如果你没有格局，斤斤计较，小的回撤你都受不了，那你就不可能赚到大钱。
因为一般行情发动之前，可能就会有大的波动，如果你承受不了大波动，把回撤看得很重的话，你可能就出局了，那最终这波行情你就把握不了。所以说格局决定高度的内涵就是，一个人要有格局，就是要能吃亏，你能吃亏到什么程度，决定你能得到多少。如果你吃不了亏，老是计较那点得失，格局很小的话，大钱就不可能投向于你。所以有句话叫，你的修行有多高，你所能掌控的财富就有多少，其实也是这个道理。
问
就您看来，近期有哪些品种会有比较好的投资机会?
答
近期的话，这段行情已经反弹了很久，多头已经走了一段时间，但它还是属于技术性反弹，而且已经达到一定高度，从时间、空间上已经基本完成了，所以空头方面，可能化工或者棉花空头的机会多一点。
然后如果做多的话，一些以前整体上涨比较少的品种，调整完之后，可能就会迎来它的主升浪。
做空，我觉得棉花还是有点机会的，只是短期的预判。当然这只是预判，并不一定就是，如果它又走强，你也说不清楚，只能是走一步看一步。