专访Innova：盘感好比手中的雪，容易融化
Innova，上海人，专职做期货3年，曾做过股票、权证、外盘。主观交易，中线投资，采用基本面和技术面相结合的方式。
第五届蓝海密剑期货实盘大赛年度第二名，净值10.73。在2013年1到7月份实现了500万元盈利的突破，获得“蓝海密剑”中将晋衔奖。
问题1、INNOVA先生您好，您做期货之前是做审计工作的，请问您觉得这对您的期货交易有没有帮助？
Innova：表面上看似审计和期货没什么关系，事实上审计工作所要求的思维能力和逻辑判断能力，以及对于数字的敏感度体现得很明显，这三个要素在期货交易中也是非常重要的，这两者之间存在一定的共性。还有对人生的挫折失败的耐受能力，我觉得在失败或者在不顺利的时候，自身的耐受能力会帮助自己及时地调整心态，然后重新步入新的交易节奏当中。
问题2、您是在什么机缘巧合下接触到期货？期货给您最大的魅力是什么？
Innova：在大学的时候就对金融投资很感兴趣，工作以后有了一定的资金就加入到这个行业当中。期货的魅力很大，机会比较多，因为是双向交易，然后杠杆很大，很刺激，当时我开始从事期货交易的时候还是20来岁，刚好适合那个年龄段的自身需求。
问题3、您股票、权证、外盘都做过，请问您觉得期货跟这些投资种类相比有何优劣？
Innova：从本质上来说没有太多的区别，都是风险程度非常高的投资项目，其实就是博弈项目，有博弈就有多空双方，只不过杠杆不一样，像股票属于基础金融资产，它本身不带杠杆，在国内股票一天也就4个小时。期货不一样，特别像我这种专职做黄金的人，就是一天24小时的概念，还有在资金管理上对期货有更高的要求，必须时刻掌握资金的持仓状况。我现在专职做期货，还做一些固定收益投资，其它的风险投资都没在做了。
问题4、您在分析行情时，用技术面和基本面相结合的方式，请问，基本面分析方面您主要分析哪些信息和数据？技术分析方面您主要看哪些形态、指标或量变？
Innova：对只做贵金属的人来说，最关心的基本面信息是美国方面的宏观经济数据，比如说GDP、总体就业状况，这些我都非常关心，然后是美联储的货币政策。技术分析方面，形态我基本上不看，指标我主要看KDJ、RSI，其它的不看，技术方面主要研究大周期的K线。
问题5、您做交易以中长线为主，请问您主要看哪个级别的K线？更小级别的K线您会关注吗？在具体进场时，您会不会参考小周期的交易机会？
Innova：各个K线级别都会看，虽然我是以中长线、趋势交易为主，但我短线也会做。日线、周线、月线、季线、年线都会看，中长线不管是多长周期的持仓，都会有进场点和出场点，这就需要重视大周期的K线，弱化小周期的K线，在这个情况下，短线、中长线从切入点来说也是很相似，比如说我做中长线，我不会一次性全部进去，会逐步进入，从短线来测试入场点是否经得起考验，如果经得起考验再进一步入场。小周期的交易机会也会参考，比如小时线。
问题6、您做期货采用主观交易的方式，请问您觉得主观交易有哪些优势和劣势？
Innova：每个人都有不同的个性，主观交易者首先要对自己性格和心理上有一个认识，还有对自己研发能力的认识，在这些前提下，才可以开展主观交易。主观交易的优势就是适应自己的个性，根据自己的个性特点来制定交易策略和方法。劣势，作为个人来说，比如说随意性非常突出，容易受情绪波动、周围环境的影响，自己做出不理性的判断，这些都会出现。
问题7、在主观交易中，您觉得盘感是否重要？您觉得自己的盘感好不好？
Innova：盘感是非常重要的，好比像手中的一堆雪，它容易融化。每个人的感觉都不一样，对我个人而言，在行情波动比较大的时候，盘感会好一点，反之，会比较差。像去年盘面波动比较大，感觉还会有一点，一旦波动变小，情绪变得沉闷，很容易对行情产生麻木感，这时候盘感就很差。
问题8、程序化交易已经受到越来越多投资者的关注，请问您如何看待程序化交易？您觉得程序化交易是否能够持续盈利？
Innova：我本身对程序化交易不太熟悉，从个人对程序化比较模糊的了解上来说，程序化交易有其生存的土壤和需求，随着技术的发展，自动化交易出现的频率越来越高，类似套利、程序化条件单应用范围越来越广，市场规模越来越大。从期货基金发展的角度来说，程序化适应了大规模发展的客观需要。
问题9、最近几年高频交易也越来越流行了，而您却认为低频交易是王道，请问您为什么这样认为？您又是如何看待高频交易的？
Innova：高频交易一直都流行，经常听到的炒单就是高频交易。低频交易和高频交易还是需要根据个性特点和精力状况，对我而言低频交易比较适合自己，是自己的生存之道。高频交易不适合我，我的性格特点不适合，这是经过反复测试得出的结论。高频交易适合反应灵敏，有自己的团队，反应比较快，有缜密的交易计划，在瞬息万变的行情当中能持续盈利，我个人比较佩服这样的人和团队。
问题10、在您交易中，您一般多久动一次单子？平均每笔单子的持仓时间大概多长？
Innova：按照现在的情况，基本上是一个月左右动一次单子，毕竟是中长线，很忌讳频繁动单子，不管从气势上还是心理上都会受干扰。平均每笔单子的持仓时间也是按月为单位，除非是一些短线单。
问题11、您在交易中，止损、止盈一般会如何设置？
Innova：我主要做趋势投资为主，止损和止盈点会拉得比较开，止盈也会盈得比较多，亏损有时候也会比较明显，主要看时间周期，止损用时间做一个标志，可能是做了一个月或者两个礼拜之后发现市场不符合当初设定的预期，那么就做止盈或者止损出局。
问题12、您有没有加减仓的习惯？在什么情况下会加仓？在什么情况下会减仓？
Innova：趋势交易波动有本身的内在规律，分步建仓，逐步确立，在趋势确立之后，比如做多的时候在回调的时间点上会少量加一点，但是基础仓位是主要仓位，不会增加很多或者减少很多。我个人一般不太会减仓，如果对行情看法发生根本性逆转的话，我是直接全部清仓，减仓一般发生在止盈的时候，这时行情基本上已经接近尾段了。
问题13、您会不会特别关注具体的进出场点位？您一般如何选择进出场点位？
Innova：趋势投资有个渐近过程，我会先进三分之一，信心增强后，再进入。虽然趋势不能一蹴而就，入场点也不会一蹴而就，对应的也就是分步建仓。有些点很难确定是短线的入场点还是中长线的入场点，要过两个礼拜以上再确认，一旦确认后，就可以进一步加仓，这样信心比较足，如果当时心里没底，进太多，风险反而比较大。不管是出场点还是入场点，有时候只能用短线研判方法去试探。
问题14、您有一套手工交易系统，请问该交易系统有哪些组成部分？有哪些特征？
Innova：这个系统本身不复杂，无非就是基本面和技术面，基本面就是美国的一些重要数据做成我的数据库，另外就是技术面，从时间周期、K线组合，通过动态监测看看它的有效性，如果出现质疑，就会进行变更修改，看看能不能适应新的行情发展。
问题15、您在2011年经历了一个月亏损70%的教训，当时您是如何重拾信心回到市场？您从中吸取了哪些经验教训？
Innova：当时欧债危机爆发，很多投资者都碰到了滑铁卢式的行情，当时行情波动非常剧烈，还有当时心态技术都不成熟，至于如何重拾信心回到市场，当时从悲伤绝望到平静下来，再总结教训，然后调整自己的心态让自己回到冷静状态，再重新制定交易计划，这也是个渐近过程。最大的收获就是自己的执行力提升到新的阶段。
问题16、您在第五届蓝海密剑期货实盘交易大赛年度净值第二名，并获得中将晋衔奖。请问您认为取得这么优异成绩的核心原因是什么？
Innova：刚才谈到2011年的惨痛教训，之后我在基本面上下了一些功夫，建立了自己的数据库，形成自己的研判体系，还有心态调整和执行力能力的提升。因为本身是做审计的，在资金管理上的敏感度比较好，还有一个对趋势的理解，以前做短线比较多，后来发现随着年龄的增长，自己的反应时间都不及以前，这样反而对趋势的理解更加深刻，在这种情况下，当时做了心态和策略上的调整，做了相对比较成功的波段，才会取得后来的成绩，但是这些成绩只是反映以前，并不代表现在。
问题17、您在2013年7月份实现了500万元盈利的突破，请问您当时是如何抓到那波行情的？
Innova：首先声明一下，这500万是累计盈利，而不是当月盈利。当时抓到了两波下跌行情，4月份的崩盘行情和6月份的下跌行情，主要是这两波行情下来获得了累计盈利，当时可能是盘感比较好，才能抓住这两波行情。
问题18、您认为期货犹如一把“双刃剑”，它的好坏各自体现在哪里？该如何利用好这把“双刃剑”？
Innova：“双刃剑”要利用好真的很难，“双刃剑”就像罂粟，很好看，但是也要知道怎么使用，可以用来做麻醉剂救人，也可以害人，所以要时刻警惕。
问题19、您认为期货是对人性极限的根本挑战，请问人的哪些弱点会暴露出来？您又是如何处理、如何应对的？
Innova：人的欲望本身就是最大的弱点，比如说贪婪和恐惧。其实大家都知道，但是要去解决和执行是个困难的事情，这个弱点会伴随着交易，除非去做程序化交易，这也是人性弱点的一个补充，是程序化交易的优点。对我而言，我还是在克制自己冲动的欲望，在不利行情的变动下对恐惧的控制，我会把自己的注意力转移，比如说出去逛一圈，参加一些文体活动，不要天天盯盘，挑战自己的心理极限，这没有必要。让自己的执行力能够发挥出来，让自己的计划能够执行。
问题20、您在上次接受专访的时候谈到，您当时处在生存阶段，请问现在您处于什么阶段？
Innova：无论出于人生的哪个阶段，生存都是最重要的环节，时刻面临着挑战，不会因为盈利多少，取得多少成绩，这个问题就不存在了。对我而言，虽然取得了一些小成绩，但是生存对我还是第一位，现在是在生存的前提下逐步发展，不可能抛开生存谈发展，这就是本末倒置。